“Beli sekarang, bayar kemudian” — atau Buy Now Pay Later (BNPL) — sudah menjadi cara pembayaran biasa di kaunter checkout dalam talian, daripada pakaian, elektronik, sehingga tiket konsert. Tapi di sebalik kemudahannya, semakin banyak kebimbangan tercetus mengenai berapa ramai pengguna — terutamanya golongan muda — yang sebenarnya terjerat hutang BNPL tanpa mereka sedari.
Perkara ini dibangkitkan secara khusus oleh Ahli Parlimen Bukit Bendera, Puan Syerleena Abdul Rashid, di Dewan Rakyat pada 16 Julai 2026. Soalannya jelas dan spesifik: berapa nilai transaksi, berapa bilangan akaun aktif, dan berapa jumlah tunggakan BNPL bagi tahun 2024 dan 2025?
Soalan Angka, Jawapan Dasar
Menariknya, jawapan rasmi Kementerian Kewangan tidak memberikan satu angka pun bagi ketiga-tiga perkara yang diminta. Sebaliknya, jawapan tersebut memfokuskan sepenuhnya kepada rangka kerja kawal selia baharu yang sedang dilaksanakan.
Ini sendiri menjadi satu naratif penting: data asas tentang skala sebenar hutang BNPL rakyat Malaysia masih belum didedahkan secara terbuka kepada Dewan Rakyat — walaupun industri ini telah berkembang pesat sejak beberapa tahun kebelakangan.
Apa Yang Kerajaan Dedahkan: Rangka Kerja Kawal Selia Baharu
Walaupun angka tunggakan tidak diberi, jawapan Kerajaan mendedahkan beberapa perkembangan dasar yang penting:
1. BNPL kini dikawal selia di bawah Akta Kredit Pengguna 2025 (Akta 873)
Sebelum ini, industri BNPL beroperasi tanpa rangka kerja kawal selia khusus. Kini, semua penyedia BNPL diwajibkan memohon lesen daripada Suruhanjaya Kredit Pengguna (SKP) mulai 1 Jun 2026, dengan tempoh peralihan enam bulan untuk mematuhi syarat pelesenan. Menurut Kerajaan, majoriti penyedia BNPL sedia ada — dan bakal penyedia baharu — kini dalam proses memohon lesen tersebut.
2. Standard kawal selia baharu diperkenalkan
SKP telah mengeluarkan dua dokumen penting: Standard Pelesenan dan Pendaftaran (Authorisation Standards) dan Standard Pelakuan (Conduct Standards), yang menetapkan syarat minimum kepada semua penyedia BNPL. Satu sesi libat urus dengan industri turut diadakan pada Mei 2026 untuk memastikan pematuhan sebelum operasi dibenarkan.
3. Data kredit BNPL akan disepadukan ke sistem kebangsaan
Ini mungkin perkembangan paling bermakna kepada pengguna: setiap penyedia BNPL berlesen wajib melaporkan maklumat kredit pengguna secara bulanan, sama ada kepada agensi pelaporan kredit berdaftar atau terus ke Sistem Maklumat Rujukan Kredit Pusat (CCRIS).
Ini bermakna, buat pertama kalinya, rekod hutang BNPL berpotensi akan kelihatan dalam laporan kredit rasmi seseorang — sama seperti kad kredit atau pinjaman peribadi. Bagi golongan muda yang selama ini menganggap BNPL sebagai “bukan hutang sebenar” kerana ia tidak muncul dalam CCRIS, ini satu perubahan besar yang bakal mempengaruhi kelayakan pinjaman rumah atau kereta pada masa hadapan.
4. BNPL vs rel pembayaran — kenapa ia perlu dikawal selia berbeza
Kerajaan turut menjelaskan perbezaan asas: rel pembayaran (payment rails) seperti DuitNow hanya saluran transaksi, manakala BNPL adalah bentuk kredit yang mewujudkan obligasi bayaran masa hadapan. Oleh itu BNPL memerlukan perlindungan pengguna setanding produk kredit lain, termasuk:
- Penilaian kelayakan kredit dan kemampuan bayar balik sebelum kredit diluluskan
- Terma dan syarat kontrak yang adil serta pendedahan fi/caj yang telus
- Maklumat jelas tentang ciri, manfaat dan risiko produk
- Mekanisme aduan yang berkesan
- Bantuan kepada pengguna yang menghadapi kesukaran kewangan
- Amalan kutipan hutang yang beretika
Kenapa Ini Penting Untuk Generasi Muda?
BNPL popular dalam kalangan pengguna muda kerana ia membolehkan pembelian tanpa semakan kredit ketat seperti kad kredit tradisional, dan selalunya tanpa faedah jika dibayar tepat masa. Tapi struktur ini juga membawa risiko tersendiri:
- Mudah terkumpul tanpa disedari — kerana setiap pembelian kelihatan “kecil”, ramai pengguna tidak sedar jumlah komitmen bulanan mereka telah bertambah merentasi beberapa platform BNPL sekaligus.
- Tiada rekod kredit (sebelum ini) — bermakna tunggakan BNPL tidak menjejaskan skor kredit rasmi, sekali gus tidak memberi “amaran awal” kepada pengguna atau pemberi pinjaman lain.
- Kutipan hutang tidak seragam — sebelum Akta 873 berkuat kuasa, tiada standard seragam mengenai cara penyedia BNPL mengendalikan pengguna yang gagal bayar.
Dengan pelesenan wajib dan integrasi CCRIS, sebahagian daripada risiko ini dijangka berkurang. Tetapi soalan asas yang dibangkitkan oleh Puan Syerleena — berapa ramai sebenarnya sudah terjerat, dan berapa besar jumlahnya — masih menjadi kotak hitam buat masa ini.
Langkah Seterusnya
Beberapa perkara wajar dipantau dalam bulan-bulan akan datang:
- Sama ada SKP akan menerbitkan statistik BNPL secara berkala (nilai transaksi, tunggakan, bilangan akaun) selepas proses pelesenan selesai pada akhir tempoh peralihan enam bulan.
- Sama ada integrasi data CCRIS benar-benar dilaksanakan sepenuhnya dan bagaimana ia menjejaskan kelayakan pinjaman pengguna sedia ada.
- Sama ada Kerajaan akan mendedahkan angka tunggakan BNPL 2024–2025 yang asalnya diminta — tetapi tidak dijawab — dalam sesi Parlimen akan datang.
Naratif.online akan terus mengikuti perkembangan pelaksanaan Akta Kredit Pengguna 2025 dan kesannya terhadap pengguna BNPL di Malaysia.
Nota editorial: Kerajaan tidak mendedahkan angka nilai transaksi, bilangan akaun aktif atau jumlah tunggakan BNPL yang diminta secara khusus dalam soalan asal. Artikel ini melaporkan maklumat dasar dan rangka kerja kawal selia yang didedahkan dalam jawapan rasmi; angka statistik akan dikemas kini sebaik didedahkan oleh pihak berkuasa.
